Dierickx Leys Fund II Growth heeft tot doel een zo hoog mogelijk globaal resultaat in euro te bieden waarbij de nadruk wordt gelegd op beleggingen in aandelen, zonder een vaste geografische en sectorale spreiding. Het grootste deel van de portefeuille bestaat voornamelijk uit aandelen van bedrijven die een sterke omzetgroei genereren. Zwakke munten worden zoveel mogelijk vermeden.
Bron: Dierickx Leys Private Bank, deze historische rendementen bieden geen garantie voor de toekomstige rendementen.
Cumulatief rendement sinds 01/01/2025 | -10,49% |
---|---|
1 jaar | -0,24% |
2 jaar | 19,31% |
3 jaar | 11,18% |
5 jaar | 16,13% |
Rendement sinds oprichting | 12,88% |
Geannualiseerde rendementen behalve voor het rendement sinds Nieuwjaar. Deze historische rendementen bieden geen garantie voor de toekomstige rendementen. Ze houden geen rekening met kosten & taksen bij aan- of verkoop. Bron: Dierickx Leys Private Bank
Volatiliteit (3 jaar) | 19,72% per 31/01/2025 |
---|---|
Sharpe Ratio (3 jaar) | 0,56 per 31/01/2025 |
! Voor de risico-indicator wordt ervan uitgegaan dat u het product houdt voor 5 jaar. Het daadwerkelijke risico kan sterk variëren indien u in een vroeg stadium verkoopt en u kunt minder terugkrijgen.
De samenvattende risico-indicator is een richtsnoer voor het risiconiveau van dit product ten opzichte van andere producten. De indicator laat zien hoe groot de kans is dat beleggers verliezen op het product wegens marktontwikkelingen of doordat er geen geld voor betaling is.
We hebben dit product ingedeeld in klasse 5 uit 7; dat is een middelgroot-hoge risicoklasse. Dat betekent dat de potentiële verliezen op toekomstige prestaties worden geschat als middelgroot-hoog en dat de kans dat wij u niet kunnen betalen wegens een slechte markt groot is.
Omdat dit product niet is beschermd tegen toekomstige marktprestaties, kunt u uw belegging geheel of gedeeltelijk verliezen. Als wij u niet kunnen betalen wat u verschuldigd is, zou u uw gehele inleg kunnen verliezen.
De éénmalige kosten die u betaalt bij aankoop van de deelbewijzen van het fonds. | 1,5% |
---|---|
Uitstapkosten | 0% |
Lopende kosten in % per jaar | 1,8% |
Creatie | 31 oktober 2018 |
---|---|
Eindvervaldag | geen |
Categorie | Aandelen |
Minimale inschrijving | 1 deelbewijs |
Intekening/terugbetaling | elke Belgische bankwerkdag tot 16u |
Publicatie inventariswaarden | De Tijd/l'Echo en dierickxleys.be |
Roerende voorheffing | Taks op de beursverrichtingen | |
---|---|---|
Distributiedeelbewijzen | 30% op de uitgekeerde dividenden | geen |
Kapitalisatiedeelbewijzen | geen, wegens minder dan 10% intrestdragende activa | 1,32% bij uittreding (maximum € 4.000 per transactie) |
Deze fiscale regeling is van toepassing op de gemiddelde niet-professionele belegger, fysieke persoon en inwoner van België.
Asset Allocation | % in Port | Waarde in EUR |
---|---|---|
Aandelen | 98,8% | 180 529 491 |
Rek courant | 1,2% | 2 194 267 |
Totaal in EUR | 100,0% | 182 723 758 |
Munt | Wissel | Zicht | Spaar | Effecten | Totaal in EUR | Tot % |
---|---|---|---|---|---|---|
EUR | 2 147 227 | 0 | 34 954 658 | 37 101 884 | 20,3% | |
USD | 0,9194 | 51 029 | 0 | 148 864 093 | 136 919 974 | 74,9% |
DKK | 0,1340 | 0 | 0 | 35 597 098 | 4 770 011 | 2,6% |
SEK | 0,0907 | 0 | 0 | 43 361 091 | 3 931 767 | 2,2% |
CHF | 1,0390 | 117 | 0 | 0 | 122 | 0,0% |
Totaal in EUR | 182 723 758 |
Sector | % van aandelen | Waarde in EUR |
---|---|---|
Transport/Vervoer | 4,1% | 7 320 100 |
Distributie | 6,5% | 11 806 192 |
Voeding | 5,2% | 9 361 138 |
Consumptie/Luxe | 14,6% | 26 397 399 |
Farmacie/Medical | 13,4% | 24 257 383 |
Holdings | 2,2% | 3 931 767 |
Financieel | 6,6% | 11 987 223 |
Technologie | 47,3% | 85 468 288 |
Totaal in EUR | 180 529 491 |
Kapitalisatie | 2163.13 EUR |
Distributie | 2163.13 EUR |
Bron: Dierickx Leys Private Bank, deze historische cijfers bieden geen garantie voor de toekomstige cijfers.
% in Port | Aantal | Koers | Munt | Waarde in munt | Waarde in EUR | Koers datum | |
---|---|---|---|---|---|---|---|
Transport/Vervoer | |||||||
FERRARI NV | 4,0% | 17750 | 412,40 | EUR | 7 320 100 | 7 320 100 | 14/03/2025 |
Distributie | |||||||
AMAZON COM | 3,7% | 37250 | 197,95 | USD | 7 373 638 | 6 779 689 | 14/03/2025 |
COPART INC | 2,8% | 103834 | 52,65 | USD | 5 466 860 | 5 026 503 | 14/03/2025 |
Voeding | |||||||
CHIPOTLE MEXICAN GRILL | 2,5% | 99902 | 50,03 | USD | 4 998 097 | 4 595 499 | 14/03/2025 |
MONSTER BEVERAGE | 2,6% | 94085 | 55,09 | USD | 5 183 143 | 4 765 639 | 14/03/2025 |
Consumptie/Luxe | |||||||
BOOKING HOLDINGS | 3,0% | 1313 | 4 465,48 | USD | 5 863 175 | 5 390 895 | 14/03/2025 |
HERMES INTERNATIONAL | 3,2% | 2349 | 2 509,00 | EUR | 5 893 641 | 5 893 641 | 14/03/2025 |
L'OREAL | 1,9% | 9320 | 366,90 | EUR | 3 419 508 | 3 419 508 | 14/03/2025 |
LVMH | 1,9% | 5733 | 605,10 | EUR | 3 469 038 | 3 469 038 | 14/03/2025 |
MONCLER | 2,1% | 61215 | 61,44 | EUR | 3 761 050 | 3 761 050 | 14/03/2025 |
ON HOLDING | 2,4% | 104528 | 46,44 | USD | 4 854 280 | 4 463 267 | 14/03/2025 |
Farmacie/Medical | |||||||
DANAHER | 1,8% | 16708 | 210,74 | USD | 3 521 044 | 3 237 423 | 14/03/2025 |
ELI LILLY | 2,6% | 6328 | 813,48 | USD | 5 147 701 | 4 733 053 | 14/03/2025 |
IDEXX LABORATORIES | 1,8% | 8540 | 415,30 | USD | 3 546 662 | 3 260 978 | 14/03/2025 |
INTUITIVE SURGICAL | 3,4% | 13800 | 484,44 | USD | 6 685 272 | 6 146 772 | 14/03/2025 |
NOVO NORDISK | 2,6% | 67139 | 530,20 | DKK | 35 597 098 | 4 770 011 | 14/03/2025 |
ZOETIS | 1,2% | 14225 | 161,26 | USD | 2 293 924 | 2 109 147 | 14/03/2025 |
Holdings | |||||||
EQT AB | 2,2% | 139067 | 311,80 | SEK | 43 361 091 | 3 931 767 | 14/03/2025 |
Financieel | |||||||
ADYEN NV | 3,5% | 4195 | 1 507,60 | EUR | 6 324 382 | 6 324 382 | 14/03/2025 |
MSCI | 3,1% | 11103 | 554,71 | USD | 6 158 945 | 5 662 841 | 14/03/2025 |
Technologie | |||||||
ADOBE | 2,3% | 11348 | 394,74 | USD | 4 479 510 | 4 118 684 | 14/03/2025 |
ALPHABET INC class C | 2,9% | 33800 | 167,62 | USD | 5 665 556 | 5 209 194 | 14/03/2025 |
APPLE COMPUTER | 3,5% | 32228 | 213,49 | USD | 6 880 356 | 6 326 141 | 14/03/2025 |
ASML HOLDING | 2,6% | 7270 | 655,70 | EUR | 4 766 939 | 4 766 939 | 14/03/2025 |
FORTINET | 3,9% | 81157 | 96,25 | USD | 7 811 361 | 7 182 154 | 14/03/2025 |
INTUIT | 2,6% | 8774 | 598,80 | USD | 5 253 871 | 4 830 671 | 14/03/2025 |
MASTERCARD | 2,5% | 9354 | 527,64 | USD | 4 935 545 | 4 537 985 | 14/03/2025 |
MICROSOFT | 3,9% | 19871 | 388,56 | USD | 7 721 076 | 7 099 141 | 14/03/2025 |
NVIDIA CORP | 6,1% | 99574 | 121,67 | USD | 12 115 169 | 11 139 289 | 14/03/2025 |
PALO ALTO NETWORKS | 3,2% | 34399 | 182,34 | USD | 6 272 314 | 5 767 077 | 14/03/2025 |
SALESFORCE | 2,5% | 17533 | 279,40 | USD | 4 898 720 | 4 504 127 | 14/03/2025 |
SERVICENOW | 2,0% | 4770 | 844,33 | USD | 4 027 454 | 3 703 042 | 14/03/2025 |
TAIWAN SEMICONDUCTOR | 3,5% | 39530 | 174,09 | USD | 6 881 778 | 6 327 449 | 14/03/2025 |
VEEVA SYSTEMS -CLASS A | 2,9% | 24951 | 234,06 | USD | 5 840 031 | 5 369 615 | 14/03/2025 |
VISA | 2,5% | 15035 | 331,80 | USD | 4 988 613 | 4 586 779 | 14/03/2025 |
De kosten die u betaalt, worden aangewend om de beheerkosten van het fonds, inbegrip van de marketing- en distributiekosten te dekken. Deze kosten verminderen de potentiële groei van uw belegging.
Dit is het maximale bedrag dat van uw geld zou kunnen afgehouden worden voordat het belegd wordt of voordat de opbrengsten van uw belegging worden uitbetaald.
Instapkosten | Maximum 1,50% |
---|---|
Uitstapkosten | Niet van toepassing |
Wijziging van compartiment | Indien hogere vergoedingen bij het nieuwe fonds: het verschil |
Beheerskosten en andere administratiekosten of exploitatiekosten | 1,7% |
---|---|
Transactiekosten | 0,1% |
Prestatievergoeding en carried interest | Niet van toepassing |
---|
Voor meer informatie over kosten en vergoedingen verwijzen wij u graag naar de paragraaf 'Provisies en kosten' van het prospectus.
Januari 2025
Europese beurzen starten 2025 in majeur
De aandelenmarkten kenden een rendabele start van het nieuwe beursjaar. Met uitzondering van de technologiesector kleurde het koersenbord overheen alle sectoren tevredenstellend groen. Het lagere gewicht van AI-gelieerde technologiebedrijven speelde uitzonderlijk in het voordeel van de Europese aandelenmarkt.
Het was de Chinese start-up DeepSeek die, met zijn gelijknamige geavanceerde taalmodel à la ChatGPT, de technologiebeleggers even deed bezinnen. Aan een fractie van de gigantische R&D-budgetten die de Amerikaanse technologiespelers ervoor neertellen slaagde het Chinese bedrijf erin om een hoogkwalitatief AI-model te ontwikkelen zonder gebruik te maken van de meest performante GPU’s, waartoe hen de toegang werd ontzegd door strenge Amerikaanse handelsrestricties. De vraag stelt zich bijgevolg of de enorme investeringsbudgetten van de Big Tech’ers wel helemaal te verantwoorden zijn. Een realitycheck die de technologiesector heel wat onzekerheid en derhalve een stevige dreun bezorgde.
Daarnaast werden we, sinds zijn inauguratie op 20 januari tot 47e president van de Verenigde Staten, overrompeld door een lawine aan presidentiële decreten die Donald Trump ondertekende om, naar eigen zeggen, te beginnen aan een volledige heropbouw van de V.S. In zijn gekende stijl profileert Trump zich op ostentatieve wijze als een sterke en besluitvormige leider van de vrije wereld, al is het nooit helemaal duidelijk hoe letterlijk we zijn retoriek mogen interpreteren.
Naast o.a. het bouwen van een Amerikaans raketafweersysteem (naar het voorbeeld van de “Iron Dome” in Israël) en het voorbereiden van een groot detentiecentrum voor illegale immigranten op Guantánamo Bay, keerde hij ook alvast de Wereldgezondheidsorganisatie en het Klimaatakkoord van Parijs de rug toe. Daarnaast lanceerde hij een omvangrijk dereguleringsprogramma, onder meer in het kader van AI-innovatie (en cryptomunten), de productie en verkoop van wagens met traditionele verbrandingsmotoren en de productie van fossiele brandstoffen. “We will drill, baby, drill”, verduidelijkte hij in zijn inauguratiespeech.
Op de laatste dag van de maand pikte “The Donald” eveneens officieel terug de draad op van de handelsoorlog die hij reeds in zijn eerste ambtstermijn in gang zette. Zo zouden, althans in een eerste fase, zowel de Canadese noorderburen als de Mexicaanse zuiderburen een invoertarief opgelegd krijgen van 25 procent, terwijl aan de reeds bestaande importheffingen op producten afkomstig van China een bijkomende taks van 10% zal worden toegevoegd. Het duurde niet lang of er werden economische vergeldingsmaatregelen aangekondigd. Het valt onmogelijk te voorspellen tot welke uitersten Trump bereid is te gaan, al illustreren dergelijke inflatoire beleidsbeslissingen duidelijk waarom sommige bestuursleden van de Federal Reserve (FED) in december hun verwachtingen rond toekomstige rentedalingen reeds temperden.
Zoals verwacht kondigde FED-voorzitter Jerome Powell in januari dan ook een rentepauze aan. Zo bleef de Amerikaanse beleidsrente stabiel op een niveau tussen 4,25% - 4,50%. De Amerikaanse arbeidsmarkt bleef nog steeds in goede gezondheid, met een werkloosheidsgraad die terugviel tot 4,1%.
De Europese Centrale Bank knipte daarentegen wel opnieuw in de beleidsrente, ondertussen de vijfde keer sinds juni 2024, zodat deze in januari uitkwam op een niveau van 2,75%.
Nvidia ging in januari 11% lager, in reactie op het AI-model dat het Chinese Deep Seek lanceerde. Het systeem maakt geen gebruik van de dure systemen van Nvidia, maar van vrij eenvoudige en veel goedkopere technologie, zonder in te boeten op kwaliteit. Hoewel er nog veel vragen zijn over Deep Seek, kon Nvidia voorlopig de twijfel niet van zich afschudden. In dezelfde sector zaten ook Apple Computer (- 6%), Intuit, ServiceNow (beide - 4%), Adobe (- 2%) in de top-10 van de grootste verliezers. De overige dalers zijn Monster Beverage (- 7%), Booking Holdings (- 5%), Chipotle Mexican Grill , Danaher en Novo Nordisk (alle drie - 3%).
De luxesector heeft er, na een zwak 2024, een sterke maand januari opzitten. Moncler ging 20% hoger, Hermès 17%, LVMH 11% en On Holding 9%. De overige namen bij de grootste stijgers zijn EQT + 19%), Veeva Systems + 11%), Intuitive Surgical (+ 10%), Adyen (+ 9%), Amazon (+ 8%) en tot slot Visa (+ 8%).
Het compartiment haalde in januari een niet-geannualiseerde return van 2,59%.
Kwartaalrapport op basis van de gegevens van 31 december 2024
Publicatie Engagement & Voting Policy - 10 december 2020
Publicatie dividend DLF II over 2023
Jaarverslag op basis van de gegevens van 31 december 2023
Essentiële informatiedocument op basis van de gegevens van 1 januari 2025
Maandrapport op basis van de gegevens van 31 januari 2025
Halfjaarverslag op basis van de gegevens van 30 juni 2024
Prospectus op basis van de gegevens van 1 januari 2025
Het Key Information Document (KID) licht diverse aspecten van het fonds toe in eenvoudige, begrijpbare taal. De promotors van fondsen zijn verplicht om u dit document te overhandigen vooraleer u in een fonds belegt. Het moet informatie geven over de beleggingsdoelstelling, beleggingsstrategie, kosten, beheerders van het fonds en de risico-indicator.
Ook tijdens het eerste contact geven wij u vrijblijvend bijkomende informatie.