Dierickx Leys Fund II Growth classe C Capitalisation

Description du compartiment

Dierickx Leys Fund II Growth vise à proposer le meilleur résultat global possible en euros, l'accent étant mis sur les placements en actions, sans répartition géographique et sectorielle fixe. La majorité du portefeuille est constituée principalement d'actions d'entreprises qui génèrent une forte croissance des revenus. Les devises faibles sont évitées autant que possible.

Performance historique par année calendrier

Bron: Dierickx Leys Private Bank, deze historische rendementen bieden geen garantie voor de toekomstige rendementen.

Consultez la valeur d’inventaire nette actuelle

Performances historiques jusqu’au 21/02/2020

Rendement cumulatif depuis le 01/01/2020	9,48%
1 année	29,11%
2 année	-
3 année	-
5 année	-
Rendement depuis la création	20,46%

Rendements annualisés, hormis pour le rendement depuis le Nouvel An. Ces rendements historiques n’offrent aucune garantie pour des rendements futurs. Ils ne tiennent pas compte des frais et taxes à l’achat ou à la vente. Source: Dierickx Leys Private Bank

Profil de risque

Ratio's

Volatilité (3 ans)	N/B per 31/01/2020
Ratio de Sharpe (3 ans)	N/B per 31/01/2020

Consultez la composition

Cet indicateur synthétique montre la volatilité historique du compartiment sur une période de 5 ans (risque de marché). Le fonds n'ayant été lancé que le 31 octobre 2018, la volatilité historique d'un indice de référence a été utilisée pour la période précédant son lancement.

Les données historiques utilisées pour le calcul de cet indicateur synthétique ne fournissent pas toujours une indication fiable du futur profil de risque du compartiment.
Il n'est pas possible de garantir que la catégorie de risque et de rendement restera inchangée.
La classification du fonds dans une catégorie particulière peut varier dans le temps.
La catégorie la plus basse ne signifie pas que l'investissement est sans risque.

Le fonds appartient à cette catégorie, car il investit principalement dans des actions, ce qui peut faire fluctuer la valeur du fonds.

Autres risques importants pour le compartiment qui ne sont pas (suffisamment) reflétés par l'indicateur synthétique:

Risque de change: une partie du portefeuille du fonds peut contenir des titres libellés dans une autre devise que l'euro, donnant lieu à un risque de change moyen.

Pour un aperçu complet des risques de ce fonds, consultez le paragraphe sur les risques du prospectus.

Frais

Les frais uniques que vous payez à l’achat de titres participatifs du fonds.	1,50%
Frais de sortie	0,00%
Frais courants en % par année	1,70%

Tous les frais en détail

Autres données clés

Création	31 octobre 2018
Échéance	aucune
Catégorie	Actions
Souscription minimale	par unité
Souscription/remboursement	tout jour ouvrable belge jusqu'à 16h
Publication des valeurs d'inventaire	De Tijd/l'Echo et dierickxleys.be

	Précompte mobilier	Taxe sur les opérations boursières
Parts de distribution	30% sur les dividendes versés	aucune
Parts de capitalisation	30% sur la différence positive sur le TIS à la vente moins le TIS à l'achat	1,32% à la sortie (maximum 4.000 € par transaction)

Politique d’investissement

Dierickx Leys Fund II DBI peut investir au total au maximum 10% de ses propres actifs dans des parts d'autres organismes de placement collectif.
De plus, il est possible d’investir dans d’autres instruments: options, futures, OPC, obligations convertibles, espèces ou instruments débiteurs. Le fonds n’investit pas dans des dérivés OTC.
Vous pouvez souscrire des parts du fonds tous les jours ouvrables belges ou obtenir le remboursement de ses parts sur simple demande.
Les actions de capitalisation ne donnent pas droit à un dividende. Le résultat annuel est capitalisé (ou réinvesti).
Les parts de distribution versent un dividende annuel dans la mesure permise par le rendement du fonds.

Autres caractéristiques spécifiques:

Recommandation: ce fonds peut ne pas convenir aux investisseurs qui prévoient de retirer leur argent dans un délai de 5 ans.

Répartition des types de composants

Répartition des actifs	% en Port	Valeur en euros
Actions	98,9%	24 252 618
Liquidités	1,1%	262 186
Total en euros	100,0%	24 514 803

Les OPC sont classés dans leurs catégories respectives.

Réparation des devises

Devise	Change	Vue	Épargne	Titres	Total en euros	% Total
EUR		248 551	0	9 125 901	9 374 452	38,2%
USD	0,9219	9 873	0	15 612 061	14 401 866	58,7%
CAD	0,6949	0	0	1 056 200	733 953	3,0%
GBP	1,1909	2 380	0	0	2 835	0,0%
HKD	0,1183	3 200	0	0	379	0,0%
DKK	0,1338	9 855	0	0	1 319	0,0%
Total en euros					24 514 803

Répartition par secteur

Secteur	% d'actions	Valeur en euros
Transport	3,5%	854 996
Distribution	6,7%	1 623 088
Consommation/Luxe	11,6%	2 801 220
Pharmacie/Medical	29,8%	7 221 159
Financier	7,4%	1 788 086
Technologie	41,1%	9 964 068
Total en euros		24 252 618

Valeur d’inventaire nette actuelle sur 21/02/2020

Capitalisation	1276.01 EUR
Distribution	1276.01 EUR

Dierickx Leys Fund II Growth classe C Capitalisation Capitalisation

Source: Dierickx Leys Private Bank, ces chiffres historiques n’offrent aucune garantie pour l’avenir.

% en Port		Nombre	Cours	Devise	Valeur en devise	Valeur en euros	Date de cours
Transport
FERRARI NV	3,5%	5651	151,30	EUR	854 996	854 996	24/02/2020
Distribution
AMAZON COM	3,6%	480	2 009,29	USD	964 459	889 135	24/02/2020
CANADA GOOSE HOLDINGS	3,0%	26937	39,21	CAD	1 056 200	733 953	24/02/2020
Consommation/Luxe
BOOKING HOLDINGS	3,4%	500	1 792,54	USD	896 270	826 272	24/02/2020
HERMES INTERNATIONAL	2,7%	1000	670,40	EUR	670 400	670 400	24/02/2020
LVMH	2,3%	1467	385,95	EUR	566 189	566 189	24/02/2020
MONCLER	3,0%	21000	35,16	EUR	738 360	738 360	24/02/2020
Pharmacie/Medical
DANAHER	3,5%	5994	156,82	USD	939 979	866 567	24/02/2020
EUROFINS SCIENTIFIC	3,6%	1931	462,20	EUR	892 508	892 508	24/02/2020
FAGRON	3,7%	45187	20,24	EUR	914 585	914 585	24/02/2020
INTUITIVE SURGICAL	3,6%	1649	580,17	USD	956 700	881 982	24/02/2020
ORPEA	3,7%	7325	123,60	EUR	905 370	905 370	24/02/2020
SARTORIUS STEDIM BIOTECH	3,9%	5230	182,90	EUR	956 567	956 567	24/02/2020
UCB	3,8%	10302	89,62	EUR	923 265	923 265	24/02/2020
ZOETIS	3,6%	6900	138,39	USD	954 891	880 314	24/02/2020
Financier
MASTERCARD	3,7%	3035	324,67	USD	985 373	908 416	24/02/2020
VISA	3,6%	4800	198,79	USD	954 192	879 670	24/02/2020
Technologie
ACTIVISION BLIZZARD	3,7%	15661	62,31	USD	975 837	899 624	24/02/2020
ADOBE	3,8%	2800	357,41	USD	1 000 748	922 590	24/02/2020
ALIBABA	4,0%	5100	206,16	USD	1 051 416	969 301	24/02/2020
ALPHABET INC class C	4,1%	770	1 421,59	USD	1 094 624	1 009 134	24/02/2020
ASML HOLDING	3,6%	3235	270,60	EUR	875 391	875 391	24/02/2020
INTUIT	3,5%	3269	286,43	USD	936 340	863 212	24/02/2020
MICROSOFT	3,9%	6075	170,89	USD	1 038 157	957 077	24/02/2020
NEMETSCHEK	3,4%	13793	60,05	EUR	828 270	828 270	24/02/2020
NVIDIA CORP	3,5%	3433	273,28	USD	938 170	864 899	24/02/2020
TENCENT-ADR	3,6%	18663	51,47	USD	960 585	885 563	21/02/2020
VEEVA SYSTEMS -CLASS A	3,6%	6261	154,02	USD	964 319	889 006	24/02/2020

Les frais que vous payez sont destinés à couvrir les frais de gestion du fonds, y compris les frais de marketing et de distribution. Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre placement.

Remarques

Les droits d'entrée et de sortie mentionnés sont des montants maximum. Dans certains cas, des frais moins élevés peuvent s'appliquer. Veuillez contacter votre conseiller financier ou votre distributeur pour connaître les frais d'entrée et de sortie réels.
Comme le fonds n'existe pas encore depuis un exercice complet, le % des dépenses courantes est une estimation basée sur l'état des coûts tel qu'indiqué dans le prospectus. Ce chiffre peut varier d'une année à l'autre. Les coûts de transaction du portefeuille ne sont pas compris.

Pour plus d'informations sur les frais, consultez le paragraphe sur les commissions et les frais du prospectus.

Décembre 2019

La Banque centrale européenne a de nouveau assoupli sa politique monétaire en 2019, ce qui a conduit les taux d'intérêt en Europe vers de nouveaux planchers en septembre 2019. Malgré l'achat mensuel d'obligations pour 20 milliards d'euros, les taux d'intérêt ont soit augmenté au cours des derniers mois, soit sont devenus moins négatifs. Le taux d'intérêt des obligations d'État allemandes à 10 ans est passé de -0,70% fin août à -0,18% à la fin de l'année. La hausse des taux d'intérêt a eu un impact sur les cours des obligations individuelles, qui ont donc baissé.

Le sentiment sur les marchés boursiers est resté très bon. Le « rally » de fin d'année, phénomène par lequel les cours des actions tendent à augmenter en fin d'année sans nouvelle importante et qui a commencé en octobre, s'est poursuivi tranquillement en décembre. Le mouvement était généralisé, mais le secteur technologique et les actions des entreprises dont les cours sont plus sensibles aux fluctuations de la croissance économique ont évolué dans le bon sens. Les sociétés immobilières, qui ont eu le vent en poupe pendant des années en raison de la baisse constante des taux d'intérêt, ont connu un mois faible en raison de la hausse des taux.

L'indice S&P 500 américain a augmenté de 2,66% en dollars américains. Cependant, le dollar a perdu 1,73% de sa valeur, de sorte que la performance nette en euros a finalement été inférieure à celle de l'indice Eurostoxx 50 (+1,12%).