Ook tijdens het eerste contact geven wij u vrijblijvend bijkomende informatie.
- Geniet van ons veilig online platform
- Geniet van onze avondhandel, ook op feestdagen
Investment Grade Bond belegt hoofdzakelijk in aandelen van andere beleggingsfondsen. Deze fondsen beleggen op hun beurt in wereldwijd gediversifieerde obligaties, vastgoed- en geldbeleggingen om de beleggers een gespreide belegging aan te bieden en koopkrachtvastheid op lange termijn te verschaffen.
Bron: Dierickx Leys Private Bank, deze historische rendementen bieden geen garantie voor de toekomstige rendementen.
| Cumulatief rendement sinds 01/01/2023 | 0,36% |
|---|---|
| 1 jaar | -0,31% |
| 2 jaar | -5,20% |
| 3 jaar | -1,21% |
| 5 jaar | -1,73% |
| Rendement sinds oprichting | 0,38% |
Geannualiseerde rendementen behalve voor het rendement sinds Nieuwjaar. Deze historische rendementen bieden geen garantie voor de toekomstige rendementen. Ze houden geen rekening met kosten & taksen bij aan- of verkoop. Bron: Dierickx Leys Private Bank
| Volatiliteit (3 jaar) | 7,39% per 31/10/2023 |
|---|---|
| Sharpe Ratio (3 jaar) | - 0,21 per 31/10/2023 |
! De risico-indicator gaat ervan uit dat U het product 3 jaar aanhoudt. Dit product heeft geen vervaldatum.
De samenvattende risico-indicator is een richtsnoer voor het risiconiveau van dit product ten opzichte van andere producten. De indicator laat zien hoe groot de kans is dat beleggers verliezen op het product wegens marktontwikkelingen of doordat er geen geld voor betaling is.
We hebben dit product ingedeeld als 3 uit 7, en dat is een gemiddelde tot lage risicocategorie.
De volgende risico’s worden mogelijk niet (voldoende) weergegeven voor de bovengenoemde indicator:
Renterisico: er wordt belegd in obligaties. De waarde van obligaties hangt af van de ontwikkeling van de kapitaalmarktrente.
Kredietrisico: er wordt belegd in obligaties. Uitgevers van obligaties kunnen in gebreke blijven.
Wisselkoersrisico: een belangrijke mate van het compartiment kan belegd zijn in beleggingen uitgedrukt in een andere munt. Daar deze munten in principe niet worden afgedekt, is er sprake van wisselkoersrisico.
Inflatierisico: de koopkracht van de belegde euro en daarmee van de belegging kan afnemen door geldontwaarding.
Duurzaamheidsrisico: een gebeurtenis of toestand inzake milieu-, sociale of corporate governance, waarvan het optreden een materieel of potentieelwezenlijk nadelig effect kan hebben op de waarde van een belegging.
Voor een compleet overzicht van de risico's van dit compartiment verwijzen wij u naar het prospectus.
| De éénmalige kosten die u betaalt bij aankoop van de deelbewijzen van het fonds. | 3% |
|---|---|
| Uitstapkosten | / |
| Lopende kosten in % per jaar | 2,60% |
| Creatie | 31 maart 2010 |
|---|---|
| Eindvervaldag | geen |
| Categorie | gemengd |
| Minimale inschrijving | 1 deelbewijs |
| Intekening/terugbetaling | elke Belgische bankwerkdag tot 17u |
| Publicatie inventariswaarden | De Tijd/l'Echo en dierickxleys.be |
| Roerende voorheffing | Taks op de beursverrichtingen | |
|---|---|---|
| Distributiedeelbewijzen | 30% op de uitgekeerde dividenden | geen |
| Kapitalisatiedeelbewijzen | 30% op het positieve verschil tussen de Belgische TIS (Taxable Income per Share) bij verkoop en de Belgische TIS bij aankoop, wegens meer dan 10% intrest dragende activa | 1,32% met een maximum van 4.000 EUR bij uittreding |
Deze fiscale regeling is van toepassing op de gemiddelde niet-professionele belegger, fysieke persoon en inwoner van België.
TIS: Taxable Income per Share. Dit is de som van de interesten, meerwaarden en minwaarden die het compartiment heeft verworven uit beleggingen in obligaties en cash.
| Asset Allocation | % in Port | Waarde in EUR |
|---|---|---|
| Obligaties | 30,8% | 835 861 |
| Obl variabele rente | 6,4% | 173 899 |
| Fondsen | 62,5% | 1 696 494 |
| Rek courant | 0,4% | 9 606 |
| Totaal in EUR | 100,0% | 2 715 860 |
| Munt | Wissel | Zicht | Spaar | Effecten | Totaal in EUR | Tot % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| EUR | 9 606 | 0 | 2 442 010 | 2 451 616 | 90,3% | |
| USD | 0,9217 | 0 | 0 | 286 677 | 264 244 | 9,7% |
| Totaal in EUR | 2 715 860 | |||||
| Kapitalisatie | 101.32 EUR |
| Distributie | 76.44 EUR |
Bron: Dierickx Leys Private Bank, deze historische cijfers bieden geen garantie voor de toekomstige cijfers.
Het is mogelijk dat bepaalde ICB’s opgenomen in deze portefeuille niet publiek worden aangeboden in België. Raadpleeg hiervoor uw financieel adviseur.
| % in Port | Aantal | Koers | Munt | Waarde in munt | Waarde in EUR | Koers datum | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Industrie | |||||||
| EUR DOVER CORP 04.11.19-27 0.75% | 6,6% | 200000 | 0,90 | EUR | 180 155 | 180 155 | 01/12/2023 |
| EUR HUHTAMÄKI 4.25% 09.06.22-27 | 3,7% | 100000 | 0,98 | EUR | 99 654 | 99 654 | 29/11/2023 |
| EUR SMITHS GROUP 2% 23.02.17-27 | 3,5% | 100000 | 0,95 | EUR | 96 355 | 96 355 | 01/12/2023 |
| Telecomoperatoren | |||||||
| EUR EMIRATES TELE 2.75% 18.06.14-26 | 3,6% | 100000 | 0,97 | EUR | 98 035 | 98 035 | 01/12/2023 |
| Bouw | |||||||
| EUR HORNBACH 3.25% 25.10.19-26 | 3,5% | 100000 | 0,95 | EUR | 95 187 | 95 187 | 01/12/2023 |
| Diensten | |||||||
| EUR METSA BOARD 29.09.17-27 2.75% | 3,5% | 100000 | 0,94 | EUR | 94 321 | 94 321 | 01/12/2023 |
| Technologie | |||||||
| EUR UBISOFT 0.878% 24.11.20-27 | 3,0% | 100000 | 0,82 | EUR | 81 809 | 81 809 | 01/12/2023 |
| Farmacie/Medical | |||||||
| USD EDWARD LIFE 4.30% 15.06.18-28 | 3,3% | 100000 | 0,96 | USD | 98 015 | 90 345 | 01/12/2023 |
| Financieel | |||||||
| USD HSBC 1.645% 18.08.20-18.04.26 | 6,4% | 200000 | 0,94 | USD | 188 662 | 173 899 | 01/12/2023 |
| Obligatiefonds | |||||||
| BLUEBAY GOVERNMENT BOND C EUR kap. | 15,7% | 4250 | 100,64 | EUR | 427 720 | 427 720 | 30/11/2023 |
| DNCA INVEST-ALPHA BONDS-IEUR | 15,4% | 3400 | 122,80 | EUR | 417 520 | 417 520 | 29/11/2023 |
| EVLI SHORT CORP BOND-IB EUR | 15,0% | 3849 | 105,79 | EUR | 407 248 | 407 248 | 30/11/2023 |
| FLOSSBACH STORCH BD OP-ITEUR | 16,3% | 3825 | 116,08 | EUR | 444 006 | 444 006 | 30/11/2023 |
U betaalt deze kosten om de dagelijkse werking van het fonds, inclusief marketing- en distributiekosten, te dekken. Deze kosten beperken het groeipotentieel van uw belegging.
Dit is het maximale bedrag dat van uw geld zou kunnen afgehouden worden voordat het belegd wordt of voordat de opbrengsten van uw belegging worden uitbetaald.
| Instapvergoeding | Maximum 3% |
|---|---|
| Uitstapvergoeding | Niet van toepassing |
| Wijziging van compartiment | Max. 3% verminderd met de reeds betaalde plaatsingsprovisie. De totale plaatsingsprovisie bij compartimentwijziging kan evenwel nooit meer dan 2% bedragen. |
| Swing Pricing | Maximum 4% |
| Beheerskosten en andere administratie- of exploitatiekosten | 2,5% |
|---|---|
| Portefeuilletransactiekosten | 0,1% |
| Prestatievergoeding | Jaarlijks 10,00% op het in het boekjaar behaalde positieve resultaat dat de return van de benchmark in positieve zin overschrijdt. De performance fee wordt zodra zij van toepassing is, dagelijks berekend op de netto-activa en verwerkt in de NIW, en is betaalbaar na elk afgesloten boekjaar. |
|---|
Swing pricing: Een mechanisme dat het compartiment in staat stelt de transactiekosten te vereffenen die voortvloeien uit grote inschrijvingen en inkopen door in- en uitstappende beleggers. Dankzij het mechanisme hoeven bestaande beleggers niet langer indirect de transactiekosten op zich te nemen, omdat deze kosten voortaan rechtstreeks worden verrekend in de NIW en gedragen door de in- en uitstappende beleggers.
Opmerking
September 2023
Rente zoekt nieuwe hoogtes op in september
De Amerikaanse S&P 500 Index daalde in de herfstmaand met 4,87%, terwijl de Europese Stoxx 600 1,74% lager afsloot. Naast o.a. de door vakbond ‘United Auto Workers’ gecoördineerde stakingen bij autofabrikanten Ford Motor, General Motors en Stellantis, de anticipatie op (alweer) een mogelijke ‘shutdown’ van de Amerikaanse overheidsdiensten, en de (ondertussen stopgezette) stakingen bij Chevron’s Australische LNG-productiefaciliteiten, werd het sentiment voornamelijk bepaald door de stijging van de langetermijnrentes.
De Federal Reserve hield de beleidsrente in september stabiel op 5,25% - 5,50%, wat in lijn was met de verwachting. Powell bleef evenwel
opvallend streng in zijn begeleidende commentaar. Zo zou de Amerikaanse centrale bank nog voor het jaareinde de rente nogmaals verhogen met 0,25%. In tegenstelling tot de strenge houding van de FED, opteerde de ECB midden september voor een milde commentaar na de verhoging van de depositorente met 25 basispunten tot 4%, het hoogste niveau sinds 1999. Zo zou de rente volgens de ECB-voorzitter nu een niveau bereikt hebben dat, mits voldoende lang aangehouden, een substantiële bijdrage zou moeten leveren aan een tijdige terugkeer naar de beoogde inflatieniveaus.
Ondanks de verschillende rentebeslissingen, weerklonk aan beide kanten van de Atlantische Oceaan eenzelfde boodschap: eens de piek bereikt, zal de rente nog enige tijd van het uitzicht blijven genieten alvorens terug af te dalen. Een realiteit die gestaag doorsijpelde in de
langetermijnrentes. Zo steeg het rendement op Amerikaanse tienjarige staatsleningen in de afgelopen maand met maar liefst een halve
procentpunt tot ongeveer 4,6%, terwijl het rendement op Duits tienjarig staatspapier met ongeveer 36 basispunten opliep tot 2,85%. De negatieve rentecurve werd zo iets minder negatief.
Positief is dat de inflatiecijfers verder in de goede richting evolueren. De Amerikaanse Core PCE index, de favoriete kerninflatie-graadmeter van de Federal Reserve, daalde in de laatste meting tot 3,9% op jaarbasis. In de eurozone daalde het laatst gepubliceerde kerninflatiecijfer sterker dan verwacht tot 4,5%. De onverwachte verlenging van de lagere olieproductie door OPEC-landen Saoedi-Arabië en Rusland deed de olieprijs wel weer wat opveren, wat de trend naar lagere inflatie tegenwerkt.
Slechts 3 stijgers in de afgelopen maand. De beste prestatie kwam van de obligatie USD Treasury 1,632% 31.01.22-24, met een stijging van ongeveer 0,1%. Er werd tevens een positieve bijdrage geleverd aan het resultaat door de obligatie EUR Emirates Tele 2,75% 18.06.14-26 (+ 0,02%). Ook het fonds DNCA Invest-Alpha Bonds-I EUR (+ 0,04%) droeg in positieve zin bij aan het resultaat.
Kijken we naar de lijst van de minste prestaties zien we dat de zwakste prestatie kwam van het fonds Bluebay Government Bond C Eur Kap., met een daling van ongeveer 2,8%. Er werd tevens een negatieve bijdrage geleverd aan het resultaat door de obligaties EUR OLO 0% 7.04.20-22.10.27 (- 0,8%), EUR Dover Corp 04.11.19-27 0,75% (- 0,4%) en USD HSBC 1,645% 18.08.20-18.04.26 (- 0,2%). Ook de fondsen Flossbach Storch Bd Op-It EUR (- 2,1%) en EVLI Short Corp Bond-Ib EUR (- 0,1%) droegen in negatieve zin bij aan het resultaat.
Het compartiment boekte over de maand september een niet-geannualiseerde return van - 0,77%.
Essentiële informatiedocument op basis van de gegevens van 10 maart 2023
Prospectus op basis van de gegevens van 29 november 2022
Jaarverslag op basis van de gegevens van 31 december 2022
Halfjaarverslag op basis van de gegevens van 30 juni 2023
Maandrapport op basis van de gegevens van 31 oktober 2023
Het Key Information Document (KID) licht diverse aspecten van het fonds toe in eenvoudige, begrijpbare taal. De promotors van fondsen zijn verplicht om u dit document te overhandigen vooraleer u in een fonds belegt. Het moet informatie geven over de beleggingsdoelstelling, beleggingsstrategie, kosten, beheerders van het fonds en de risico-indicator.
Ook tijdens het eerste contact geven wij u vrijblijvend bijkomende informatie.