Dierickx Leys Fund I Defensive classe C Capitalisation Société de gestion: CADELAM SA. Un compartiment de la sivav belge Dierickx Leys Fund I (OPC)

Description du compartiment

Dierickx Leys Fund I Defensive vise à offrir aux actionnaires une exposition aux marchés financiers mondiaux grâce à une gestion active du portefeuille. Dierickx Leys Fund I Defensive investit dans des actions et obligations internationales émises par tous les types d'émetteurs, dans une perspective à long terme. Le compartiment investira un minimum de 20% et un maximum de 35% de ses actifs nets en actions (directement ou indirectement).

Performance historique par année calendrier

Bron: Dierickx Leys Private Bank, deze historische rendementen bieden geen garantie voor de toekomstige rendementen.

Consultez la valeur d’inventaire nette actuelle

Performances historiques jusqu’au 12/08/2022

Rendement cumulatif depuis le 01/01/2022	-5,98%
1 année	-5,56%
2 année	2,64%
3 année	1,41%
5 année	-
Rendement depuis la création	1,51%

Rendements annualisés, hormis pour le rendement depuis le Nouvel An. Ces rendements historiques n’offrent aucune garantie pour des rendements futurs. Ils ne tiennent pas compte des frais et taxes à l’achat ou à la vente. Source: Dierickx Leys Private Bank

Profil de risque

Ratio's

Volatilité (3 ans)	7,96 per 31/07/2022
Ratio de Sharpe (3 ans)	0,20 per 31/07/2022

Consultez la composition

Cet indicateur synthétique montre la volatilité historique du compartiment sur une période de 5 ans (risque de marché). Le fonds n'ayant été lancé que le 31 octobre 2018, la volatilité historique d'un indice de référence a été utilisée pour la période précédant son lancement.

Les données historiques utilisées pour le calcul de cet indicateur synthétique ne fournissent pas toujours une indication fiable du futur profil de risque du compartiment.
Il n'est pas possible de garantir que la catégorie de risque et de rendement restera inchangée.
La classification du fonds dans une catégorie particulière peut varier dans le temps.
La catégorie la plus basse ne signifie pas que l'investissement est sans risque.
Le fonds appartient à cette catégorie, car il investit dans des instruments financiers internationaux (y compris jusqu'à 35% d'actions), ce qui peut faire fluctuer légèrement la valeur de ce fonds.

Autres risques importants pour le compartiment qui ne sont pas (suffisamment) reflétés par l'indicateur synthétique:

Risque d'inflation: le fonds comprend un portefeuille d'obligations et d'instruments du marché monétaire. Ce portefeuille est soumis à un risque d'inflation moyen, car une inflation plus élevée se traduit généralement par des taux d'intérêt plus élevés, ce qui est négatif pour les prix des obligations.
Risque de crédit: une partie du portefeuille du fonds peut contenir des obligations notées en dessous de BBB, ce qui donne lieu à un risque de crédit moyen.
Risque de change: une partie du portefeuille du fonds peut contenir des titres libellés dans une autre devise que l'euro, donnant lieu à un risque de change moyen.

Pour un aperçu complet des risques de ce fonds, consultez le paragraphe sur les risques du prospectus.

Frais

Les frais uniques que vous payez à l’achat de titres participatifs du fonds.	1,50%
Frais de sortie	0,00%
Frais courants en % par année	1,21%

Tous les frais en détail

Autres données clés

Création	31 octobre 2018
Échéance	aucune
Catégorie	Mixte
Souscription minimale	par unité
Souscription/remboursement	tout jour ouvrable belge jusqu'à 16h
Publication des valeurs d'inventaire	De Tijd/l'Echo et dierickxleys.be

	Précompte mobilier	Taxe sur les opérations boursières
Parts de distribution	30% sur les dividendes versés	aucune
Parts de capitalisation	aucune, compte tenu de moins de 10% d'actifs porteurs d'intérêts	1,32% à la sortie (maximum 4.000 € par transaction)

Politique d’investissement

Dierickx Leys Fund I Defensive investit dans des actions et obligations internationales émises par tous les types d'émetteurs, dans une perspective à long terme. Tous les secteurs industriels entrent en ligne de compte:

Dierickx Leys Fund I Defensive investira un minimum de 20% et un maximum de 35% de ses actifs nets en actions (directement ou indirectement).
Dierickx Leys Fund I Defensive vise à offrir aux actionnaires une exposition aux marchés financiers mondiaux grâce à une gestion active du portefeuille.
En outre, des investissements peuvent être effectués dans d'autres instruments : options, futures, OPC, obligations convertibles, espèces ou titres de créance. Il n'y a pas d'investissement dans des produits dérivés de gré à gré (OTC).
Le fonds peut utiliser de manière limitée des instruments financiers dérivés. D'une part, cette restriction signifie que les produits financiers dérivés peuvent être utilisés pour contribuer à la réalisation d'objectifs d'investissement (par exemple, pour augmenter ou diminuer l'exposition à un ou plusieurs segments de marché dans le cadre de la stratégie d'investissement). D'autre part, les produits financiers dérivés peuvent être utilisés pour supprimer la sensibilité du portefeuille à une donnée de marché particulière (telle que la protection contre la baisse des marchés). Le gestionnaire achète et vend régulièrement des devises à terme pour couvrir le risque de change. Les obligations et les titres de créance doivent avoir une notation minimale de B, si elle est connue.
Dierickx Leys Fund I Defensive peut investir au total au maximum 10% de ses propres actifs dans des parts d'autres organismes de placement collectif.
Vous pouvez souscrire des parts du fonds tous les jours ouvrables belges ou obtenir le remboursement de ses parts sur simple demande.
Les actions de capitalisation ne donnent pas droit à un dividende. Le résultat annuel est capitalisé (ou réinvesti).
Les parts de distribution versent un dividende annuel dans la mesure permise par le rendement du fonds.

Autres caractéristiques spécifiques:

Recommandation: ce fonds peut ne pas convenir aux investisseurs qui prévoient de retirer leur argent dans un délai de 5 ans.
Le fonds est géré activement.
Le fonds n’est pas géré par rapport à un benchmark.

Répartition des types de composants

Répartition des actifs	% en Port	Valeur en euros
Obligations	63,2%	57 387 040
Obl. convertibles	0,9%	796 362
Obl.placement prive	0,6%	556 416
Actions	31,4%	28 548 422
Liquidités	3,9%	3 557 608
Total en euros	100,0%	90 845 849

Les OPC sont classés dans leurs catégories respectives.

Réparation des devises

Devise	Change	Vue	Épargne	Titres	Total en euros	% Total
EUR		2 004 646	3 022 080	61 733 767	66 760 493	73,5%
USD	0,9839	374 219	-3 300 000	24 680 057	21 404 042	23,6%
CHF	1,0354	325 971	0	484 523	839 185	0,9%
SEK	0,0949	479 532	0	8 114 651	815 588	0,9%
GBP	1,1873	651 159	0	0	773 153	0,9%
CAD	0,7640	331 638	0	0	253 388	0,3%
Total en euros					90 845 849

Répartition par secteur

Secteur	% d'actions	Valeur en euros
Chimie	2,5%	712 728
Transport	3,0%	849 370
Distribution	7,0%	1 988 911
Alimentation	3,5%	1 009 143
Consommation/Luxe	8,1%	2 302 995
Pharmacie/Medical	10,6%	3 019 002
Holding	8,9%	2 543 585
Financier	11,1%	3 178 033
Développeurs immobilier	3,3%	951 360
Industrie	3,6%	1 040 754
Technologie	35,5%	10 133 984
Acier/Non-ferreux	2,9%	818 557
Total en euros		28 548 422

Valeur d’inventaire nette actuelle sur 12/08/2022

Capitalisation	1062.82 EUR
Distribution	1034.28 EUR

Dierickx Leys Fund I Defensive classe C Capitalisation capitalisation

Source: Dierickx Leys Private Bank, ces chiffres historiques n’offrent aucune garantie pour l’avenir.

% en Port		Nombre	Cours	Devise	Valeur en devise	Valeur en euros	Date de cours
Services
EUR ADECCO INT FIN 02.12.16-24 1%	0,4%	400000	0,99	EUR	397 736	397 736	20/07/2022
EUR ELIS 1.75% 11.04.19-24	0,4%	400000	0,99	EUR	402 546	402 546	16/08/2022
EUR MANPOWER GRP 22.06.18-26 1.75%	0,7%	600000	0,98	EUR	590 962	590 962	16/08/2022
EUR METSA BOARD 29.09.17-27 2.75%	0,8%	700000	1,00	EUR	715 529	715 529	16/08/2022
EUR PRICELINE 23.09.14-24 2.375%	0,7%	600000	1,02	EUR	623 026	623 026	16/08/2022
EUR SIXT 21.02.18-24 1.50%	0,2%	200000	1,00	EUR	200 447	200 447	16/08/2022
Consommation/Luxe
EUR ADIDAS 2.25% 08.10.14-26	0,7%	600000	1,02	EUR	626 240	626 240	16/08/2022
EUR ESSITY 0.25% 08.02.21-31	0,6%	700000	0,82	EUR	577 426	577 426	16/08/2022
USD HASBRO 3.55% 19.11.19-26	0,7%	660000	0,97	USD	643 882	633 516	12/08/2022
USD NIKE 26.04.13-01.05.23 2.25%	0,5%	490000	0,99	USD	488 806	480 936	16/08/2022
KERING (EX-PPR)	0,8%	1278	564,10	EUR	720 920	720 920	16/08/2022
LVMH	1,3%	1660	698,90	EUR	1 160 174	1 160 174	16/08/2022
MONCLER	0,5%	8570	49,23	EUR	421 901	421 901	16/08/2022
Immobilier
EUR AEDIFICA 0.75% 09.09.21-31 INST	0,2%	200000	0,74	EUR	149 721	149 721	16/08/2022
EUR ATENOR 3.25% 23.10.20-24	0,3%	311000	0,98	EUR	314 497	314 497	16/08/2022
EUR VGP 2.25% 17.01.22-30	0,3%	300000	0,76	EUR	232 892	232 892	16/08/2022
Chimie
EUR AKZO NOBEL 1.625% 14.04.20-30	0,7%	700000	0,93	EUR	653 604	653 604	16/08/2022
EUR ARGENTUM 17.09.18-25 1.125%	0,4%	400000	0,98	EUR	395 985	395 985	16/08/2022
EUR ARKEMA 06.12.13-23 3.125%	0,5%	400000	1,02	EUR	415 224	415 224	16/08/2022
EUR BRENNTAG FIN 27.09.17-25 1.125%	0,5%	500000	0,96	EUR	485 228	485 228	16/08/2022
EUR EVONIK INDUSTR. 23.01.15-23 1%	0,7%	649000	1,00	EUR	652 450	652 450	16/08/2022
EUR IMCD NV 26.03.18-25 2.5%	0,9%	800000	0,98	EUR	795 276	795 276	16/08/2022
EUR KEMIRA 30.05.17-24 1.75%	0,4%	400000	0,99	EUR	395 496	395 496	16/08/2022
EUR SOLVAY 0.50% 06.09.19-29 INST.	0,6%	700000	0,82	EUR	585 260	585 260	16/08/2022
EUR SYMRISE 29.05.19-29.11.25 1.25%	0,6%	550000	0,97	EUR	539 882	539 882	16/08/2022
EUR SYNTHOMER 3.875% 01.07.20-25	0,7%	700000	0,95	EUR	664 961	664 961	16/08/2022
SOLVAY	0,8%	8166	87,28	EUR	712 728	712 728	16/08/2022
Construction
EUR ALIAXIS FIN 0.875% 8.11.21-28	0,4%	500000	0,81	EUR	406 518	406 518	16/08/2022
EUR BUZZI UNICEM 28.04.16-23 2.125%	0,7%	600000	1,00	EUR	602 282	602 282	16/08/2022
EUR DECEUNINCK 08.12.15-22 3.75%	0,7%	585000	1,00	EUR	601 080	601 080	16/08/2022
EUR HORNBACH 3.25% 25.10.19-26	0,8%	700000	0,96	EUR	690 387	690 387	16/08/2022
EUR JOHNSON CONT.15.3.17-15.9.23 1%	0,7%	600000	1,00	EUR	604 307	604 307	16/08/2022
EUR MOHAWK CAP 1.75% 12.06.20-27	0,7%	700000	0,96	EUR	670 822	670 822	16/08/2022
EUR SAINT-GOBAIN 17.03.17-25 1%	0,2%	200000	0,98	EUR	196 933	196 933	16/08/2022
EUR SAINT-GOBAIN 23.03.18-26 1.125%	0,3%	300000	0,96	EUR	288 360	288 360	20/07/2022
EUR WIENERBERGER 02.05.18-24 2%	0,7%	675000	1,00	EUR	676 626	676 626	16/08/2022
Distribution
EUR ALIMENT COUCH T6.5.16-26 1.875%	0,7%	600000	0,99	EUR	594 144	594 144	16/08/2022
EUR PVH 3.625% 20.06.16-15.07.24	0,7%	600000	1,03	EUR	618 451	618 451	16/08/2022
EUR ELIS 0% 06.10.17-23 conv.	0,2%	6100	30,51	EUR	186 099	186 099	20/07/2022
EUR MDM 0.125% 06.12.17-23 conv.	0,7%	13100	46,59	EUR	610 264	610 264	20/07/2022
AMAZON COM	0,9%	5880	144,66	USD	850 601	836 906	16/08/2022
CVS HEALTH CORP	1,3%	11025	106,20	USD	1 170 855	1 152 005	16/08/2022
Technologie
EUR AMPHENOL TECH 08.10.18-28 2%	0,9%	800000	0,98	EUR	796 557	796 557	16/08/2022
EUR CAPGEMINI 18.04.18-18.10.24 1%	0,5%	500000	0,99	EUR	497 937	497 937	16/08/2022
EUR EURONET WORLDW 22.5.19-26 1.375	0,7%	700000	0,90	EUR	628 838	628 838	16/08/2022
EUR NOKIA 2.375% 15.05.20-25	0,8%	700000	1,00	EUR	705 146	705 146	16/08/2022
EUR TELEPERFORMANCE 03.4.17-24 1.5%	0,3%	300000	1,00	EUR	300 674	300 674	16/08/2022
EUR UBISOFT 0.878% 24.11.20-27	0,1%	100000	0,86	EUR	87 047	87 047	16/08/2022
EUR UBISOFT 30.01.18-23 1.289%	0,6%	500000	1,00	EUR	503 596	503 596	16/08/2022
EUR WORLDLINE 30.06.20-27 0.875%	0,7%	700000	0,91	EUR	639 749	639 749	20/07/2022
USD ALPHABET 1.1% 05.08.20-15.08.30	0,8%	840000	0,84	USD	709 154	697 737	12/08/2022
USD APPLE 2.40% 03.05.13-23	0,2%	199000	0,99	USD	199 113	195 907	16/08/2022
USD APPLE 2.90% 12.09.17-27	0,5%	460000	0,98	USD	457 151	449 791	12/08/2022
USD MICRON TECHN 06.02.19-26 4.975%	0,7%	600000	1,02	USD	610 369	600 542	16/08/2022
USD NVIDIA 1.55% 15.06.21-28	0,7%	700000	0,89	USD	627 358	617 258	12/08/2022
ACTIVISION BLIZZARD	1,1%	12228	80,83	USD	988 389	972 477	16/08/2022
ADOBE	0,5%	1058	447,09	USD	473 021	465 406	16/08/2022
ALPHABET INC class C	1,5%	11060	122,77	USD	1 357 833	1 335 972	16/08/2022
APPLE COMPUTER	1,1%	5610	173,20	USD	971 652	956 009	16/08/2022
ASML HOLDING	1,0%	1549	557,50	EUR	863 568	863 568	16/08/2022
CHECK POINT SOFTW.TECHN.	1,1%	8209	123,97	USD	1 017 670	1 001 286	16/08/2022
CISCO SYSTEMS	1,0%	19367	46,80	USD	906 376	891 783	16/08/2022
MICROSOFT	1,3%	4224	292,99	USD	1 237 569	1 217 644	16/08/2022
OPEN TEXT	0,9%	21740	39,80	USD	865 252	851 322	15/08/2022
SS&C TECHNOLOGIES	0,9%	13501	62,26	USD	840 505	826 973	16/08/2022
TAIWAN SEMICONDUCTOR	0,8%	8498	89,89	USD	763 843	751 545	16/08/2022
Développeurs immobilier
EUR ATENOR 3.40% 08.02.21-27	0,3%	300000	0,92	EUR	281 132	281 132	20/07/2022
EUR IMMOBEL 3% 12.11.21-12.05.28	0,8%	700000	0,99	EUR	698 873	698 873	16/08/2022
EUR VGP 19.09.18-19.03.26 3.50%	0,1%	137000	0,98	EUR	135 669	135 669	16/08/2022
EUR VGP 21.09.16-23 3.90%	0,5%	476000	1,00	EUR	492 638	492 638	16/08/2022
BROOKFIELD ASSET MANAGEMENT	1,0%	18189	53,16	USD	966 927	951 360	15/08/2022
Industrie
EUR BEKAERT 2.75% 23.10.20-27	0,1%	100000	1,00	EUR	101 738	101 738	16/08/2022
EUR BEKAERT 25.10.19-26 2.75%	0,3%	300000	1,00	EUR	306 548	306 548	16/08/2022
EUR DOVER CORP 04.11.19-27 0.75%	0,6%	600000	0,94	EUR	564 634	564 634	16/08/2022
EUR DS SMITH PLC 26.07.17-24 1.375%	0,4%	400000	0,99	EUR	395 836	395 836	16/08/2022
EUR EMERSON 15.01.19-15.10.25 1.25%	0,5%	500000	0,98	EUR	497 473	497 473	16/08/2022
EUR MYTILINEOS FIN2.50% 01.12.19-24	0,7%	700000	0,95	EUR	667 946	667 946	16/08/2022
EUR PARKER-H 11.12.17-1.3.25 1.125%	0,4%	400000	0,97	EUR	389 871	389 871	20/07/2022
EUR PLASTIC OMNIUM26.6.18-24 1.125%	0,6%	600000	0,96	EUR	579 748	579 748	16/08/2022
EUR SEB 1.50% 31.05.17-24	0,3%	300000	0,99	EUR	298 069	298 069	16/08/2022
EUR SEB 25.11.15-22 2.375%	0,2%	200000	1,00	EUR	203 596	203 596	16/08/2022
EUR SKF 17.09.18-25 1.25%	0,7%	600000	0,98	EUR	595 502	595 502	16/08/2022
EUR SMITHS GROUP 28.04.15-23 1.25%	0,3%	300000	1,00	EUR	300 500	300 500	16/08/2022
EUR TYCO INTL FIN 25.02.15-25 1.375	0,2%	200000	0,95	EUR	190 476	190 476	20/07/2022
USD KEYSIGHT TECH.30.10.15-24 4.55%	0,6%	512000	1,01	USD	524 235	515 795	16/08/2022
AALBERTS	0,3%	6136	40,29	EUR	247 219	247 219	16/08/2022
SCHNEIDER ELECTRIC	0,9%	5816	136,44	EUR	793 535	793 535	16/08/2022
Transport
EUR BMW 21.01.15-25 1%	0,1%	100000	0,99	EUR	99 737	99 737	16/08/2022
EUR DAIMLER 28.02.17-25 0.85%	0,6%	583000	0,99	EUR	578 707	578 707	16/08/2022
EUR DSV 20.09.17-24 1.75%	0,4%	400000	1,00	EUR	406 289	406 289	20/07/2022
EUR EASYJET 09.02.16-23 1.75%	0,7%	600000	1,00	EUR	605 288	605 288	16/08/2022
EUR FERRARI 1.50% 27.05.20-25	0,6%	600000	0,98	EUR	588 737	588 737	16/08/2022
EUR HELLA GMBH 0.5% 3.9.19-26.1.27	0,6%	600000	0,89	EUR	536 980	536 980	16/08/2022
EUR SCHAEFFLER 2.875% 26.03.19-27	0,6%	600000	0,97	EUR	585 758	585 758	16/08/2022
EUR UPS 20.11.15-15.11.25 1.625%	0,6%	500000	1,00	EUR	508 449	508 449	16/08/2022
UNION PACIFIC CORP	0,9%	3585	240,80	USD	863 268	849 370	16/08/2022
Alimentation
EUR COCA COLA 8.3.19-22.9.26 0.75%	0,6%	600000	0,96	EUR	577 584	577 584	20/07/2022
EUR COCA COLA EUR 1.50% 8.11.18-27	0,8%	700000	0,97	EUR	686 454	686 454	16/08/2022
EUR DIAGEO 0.125% 28.09.20-28	0,6%	600000	0,91	EUR	545 822	545 822	16/08/2022
EUR FROMAGERIES BEL 18.4.17-24 1.5%	1,0%	900000	1,00	EUR	900 838	900 838	16/08/2022
EUR HEINEKEN 07.12.15-24 1.50%	0,7%	600000	1,00	EUR	603 574	603 574	20/07/2022
EUR JDE PEET'S 0.50% 16.01.21-29	0,6%	700000	0,84	EUR	589 193	589 193	16/08/2022
EUR KERRY GROUP 10.09.15-25 2.375%	0,2%	200000	1,01	EUR	205 765	205 765	16/08/2022
EUR WALGREENS 20.11.14-26 2.125%	0,8%	700000	0,97	EUR	689 053	689 053	20/07/2022
EUR BARRY CA 24.05.16-24 2.375%INST	0,6%	550000	1,01	EUR	556 416	556 416	16/08/2022
MONSTER BEVERAGE	1,1%	11191	91,65	USD	1 025 655	1 009 143	16/08/2022
Pharmacie/Medical
EUR DANAHER 2.50% 30.03.20-30	0,7%	600000	1,02	EUR	616 212	616 212	16/08/2022
EUR EUROFINS 2.125% 25.07.17-24	0,2%	200000	1,00	EUR	199 956	199 956	16/08/2022
EUR FRESENIUS 11.02.14-01.02.24 4%	0,7%	600000	1,03	EUR	618 340	618 340	20/07/2022
EUR GLAXOSMITHKL 21.05.18-26 1.25%	0,5%	500000	0,98	EUR	493 140	493 140	16/08/2022
EUR IPSEN 16.06.16-23 1.875%	0,7%	600000	0,99	EUR	596 540	596 540	16/08/2022
EUR MEDTRONIC 1.125% 07.03.19-27	0,6%	600000	0,97	EUR	585 956	585 956	16/08/2022
EUR THERMO FISHER 16.03.17-27 1.45%	0,5%	500000	0,98	EUR	493 689	493 689	16/08/2022
EUR UCB 02.10.13-23 5.125%	0,2%	195000	1,04	EUR	210 707	210 707	16/08/2022
EUR UCB 1% 30.03.21-28	0,5%	500000	0,83	EUR	418 154	418 154	16/08/2022
USD EDWARD LIFE 4.30% 15.06.18-28	0,7%	600000	1,01	USD	612 832	602 965	11/08/2022
DANAHER	0,9%	2684	300,95	USD	807 750	794 745	16/08/2022
EUROFINS SCIENTIFIC	0,7%	7975	76,36	EUR	608 971	608 971	16/08/2022
FRESENIUS STA-AKT	0,5%	19605	25,01	EUR	490 321	490 321	16/08/2022
MEDTRONIC	0,7%	6654	95,20	USD	633 488	623 289	16/08/2022
ROCHE HOLDING GENUSS.	0,6%	1535	315,65	CHF	484 523	501 675	16/08/2022
Opérateurs Télécom
EUR DEUT.TELECOM 03.04.16-28 1.50%	0,5%	500000	0,99	EUR	495 924	495 924	16/08/2022
EUR EMIRATES TELE 2.75% 18.06.14-26	0,7%	600000	1,02	EUR	612 387	612 387	16/08/2022
EUR EUTELSAT 02.10.18-25 2%	0,3%	300000	0,93	EUR	283 094	283 094	16/08/2022
EUR EUTELSAT 2.25% 13.6.19-13.7.27	0,4%	400000	0,94	EUR	376 638	376 638	20/07/2022
EUR ORANGE 20.03.18-28 1.375%	0,6%	600000	0,98	EUR	588 728	588 728	16/08/2022
EUR SWISSCOM 12.4.18-12.10.26 1.125	0,5%	500000	0,98	EUR	493 987	493 987	16/08/2022
EUR VODAFONE 25.02.16-25.08.26 2.2%	0,6%	500000	1,02	EUR	521 379	521 379	16/08/2022
Utilities
EUR ELIA TRANS. 3.25% 04.04.13-28	0,5%	400000	1,03	EUR	414 973	414 973	16/08/2022
EUR FLUVIUS SYSTEM 23.06.17-25 2%	0,6%	572000	1,00	EUR	575 752	575 752	16/08/2022
Holding
EUR EXOR 03.12.15-02.12.22 2.125%	0,4%	400000	1,00	EUR	405 465	405 465	16/08/2022
EUR EXOR 22.12.15-25 2.875%	0,1%	100000	1,02	EUR	104 357	104 357	16/08/2022
EUR GBL 19.06.18-25 1.875%	0,3%	300000	1,01	EUR	302 814	302 814	16/08/2022
EUR GBL 23.05.17-24 1.375% INST.	0,3%	300000	1,00	EUR	300 991	300 991	16/08/2022
EUR GIMV 05.07.19-26 2.875%	0,1%	50000	1,02	EUR	50 965	50 965	16/08/2022
EUR GIMV 2.25% 15.03.21-29	0,5%	500000	0,95	EUR	479 497	479 497	16/08/2022
BERKSHIRE HATHAWAY CL B	1,2%	3706	306,64	USD	1 136 408	1 118 112	16/08/2022
EXOR NV	1,2%	15745	67,00	EUR	1 054 915	1 054 915	16/08/2022
SOFINA	0,4%	1644	225,40	EUR	370 558	370 558	16/08/2022
Financier
EUR INTRUM 3.50% 31.07.19-15.07.26	0,7%	700000	0,91	EUR	641 700	641 700	16/08/2022
EUR NASDAQ 1.75% 28.03.19-29	0,7%	700000	0,93	EUR	658 812	658 812	16/08/2022
EUR SOFINA 1% 23.09.21-28 INST.	0,4%	400000	0,81	EUR	326 264	326 264	16/08/2022
BANK OF AMERICA CORP.	0,5%	13319	36,77	USD	489 673	481 790	16/08/2022
INTRUM AB	0,8%	37121	218,60	SEK	8 114 651	770 080	16/08/2022
KBC GROEP	0,4%	6547	52,48	EUR	343 587	343 587	16/08/2022
MASTERCARD	0,4%	959	357,59	USD	342 929	337 408	16/08/2022
MOODY'S CORP	1,0%	2953	322,44	USD	952 165	936 836	16/08/2022
VISA	0,3%	1455	215,38	USD	313 378	308 333	16/08/2022
Media
EUR IPSOS 21.09.18-25 2.875%	0,8%	700000	0,96	EUR	689 790	689 790	16/08/2022
EUR KINEPOLIS 3.25% 5.7.19-18.12.26	0,8%	700000	0,95	EUR	682 961	682 961	16/08/2022
EUR ORLEN CAP 07.06.16-23 2.50%	0,7%	600000	1,00	EUR	601 677	601 677	16/08/2022
EUR VIVENDI 11.06.19-11.12.28 1.125	0,6%	600000	0,92	EUR	559 166	559 166	16/08/2022
Energie
EUR NESTE 0.75% 25.03.21-28	0,6%	600000	0,90	EUR	544 295	544 295	16/08/2022
EUR NESTE 07.06.17-24 1.50%	0,3%	300000	1,00	EUR	299 693	299 693	16/08/2022
Acier/Non-ferreux
EUR SMURFIT KAP 2.75% 01.02.15-25	0,2%	200000	1,00	EUR	199 584	199 584	16/08/2022
EUR SMURFIT KAP 2.875% 15.01.18-26	0,6%	500000	1,00	EUR	503 500	503 500	16/08/2022
EUR STORA ENSO 2.50% 21.03.18-28	0,8%	700000	1,01	EUR	713 186	713 186	16/08/2022
NEWMONT CORPORATION	0,9%	18186	45,75	USD	831 951	818 557	16/08/2022

Les frais que vous payez sont destinés à couvrir les frais de gestion du fonds, y compris les frais de marketing et de distribution. Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre placement.

Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement

Le montant maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué.

Frais d'entrée	Maximum 1,5%
Frais de sortie	Non applicables
Changement de compartiment	Si les frais sont plus élevés pour le nouveau fonds: la différence

Frais retirés du fonds au cours d'une année

Dépenses courantes	1,21%

Frais prélevés par le fonds dans certaines conditions spécifiques

Commission de performance	Non applicables

Remarques:

Les frais que vous payez servent à couvrir les coûts de gestion du fonds, y compris ses coûts de marketing et de distribution. Ces coûts réduisent la croissance potentielle de votre investissement.
Les droits d'entrée et de sortie mentionnés sont des montants maximaux. Dans certains cas, des frais moins élevés peuvent s'appliquer. Veuillez contacter votre conseiller financier ou votre distributeur pour connaître les frais d'entrée et de sortie réels.
Les frais courants sont basés sur les dépenses de l'année civile précédente se terminant le 31 décembre 2020. Ce chiffre peut varier d'une année à l'autre. Les coûts de transaction du portefeuille ne sont pas compris.

Pour plus d'informations sur les frais, consultez le parapgraphe sur les commissions et les frais du prospectus.

Juillet 2022

En juillet, les marchés boursiers ont poursuivi leur reprise après avoir atteint un niveau le plus bas provisoire de l’année à la mi-juin. Cependant, les chiffres officiels de l’inflation ont tout de même atteint en juin de nouveaux records de 9,1% aux États-Unis et de 8,6% dans la zone euro, ce qui prouve que le pic de l’inflation n’est pas encore derrière nous. De nouvelles baisses de prix d’un certain nombre de matières premières (cuivre, minerai de fer, aluminium, zinc, céréales, maïs...) au cours du mois dernier font penser aux investisseurs que le pic de l’inflation est proche et que les chiffres de l’inflation baisseront progressivement au cours des prochains mois.

Les investisseurs espèrent que, compte tenu de cette baisse de l’inflation, les banques centrales cesseront de relever les taux d’intérêt à court terme durant le second semestre, ce qui devrait soutenir les marchés boursiers. Les taux d’intérêt à long terme ont donc à nouveau baissé dans la plupart des pays européens après avoir atteint un pic pour l’année en juin. Cependant, les banques centrales ne donnent pas encore de signaux clairs dans ce sens. La Banque centrale européenne (BCE) a relevé son taux de dépôt le jour de notre fête nationale pour le porter à zéro pour cent, mettant ainsi fin à huit années de taux d’intérêt négatifs. L’affaiblissement de l’euro renforce également l’inflation. Aux États-Unis, la Réserve fédérale a de nouveau relevé le taux d’intérêt à court terme de 0,75% pour l’amener à 2,25% et le président de la Fed, Jerome Powell, a indiqué qu’une augmentation similaire pourrait être possible en septembre si l’inflation reste élevée. En Europe, nous continuons également à surveiller de près les prix de l’énergie, qui pourraient compromettre le scénario d’une baisse progressive de l’inflation. Le grand producteur russe de gaz naturel Gazprom limite ainsi ses livraisons à l’Europe et le président Poutine semble utiliser le gaz naturel comme arme économique dans sa lutte contre l’Union européenne. Le gaz naturel a donc de nouveau atteint des prix records en juillet. Dans un scénario négatif, les livraisons seront encore limitées (ou carrément arrêtées) dans les semaines et les mois à venir, et le prix du gaz restera à des niveaux très élevés durant les mois à venir. Comme les prix de l’énergie sont une composante majeure des chiffres de l’inflation, l’inflation en Europe risque de ne pas diminuer de manière significative.

La liste des principales hausses est menée par Amazon, qui a augmenté de 27%, suivie par ASML Holding, de 22%. Dans le secteur de la technologie, Apple a également affiché une forte hausse de 19%. Le secteur du luxe a aussi connu un bon mois avec Moncler en hausse de 19% et LVMH, de 16%. Parmi les rares baisses, Newmont est en tête avec -24%, tandis que Fresenius (-14%) et KBC Groep (-5%) ont également enregistré des chiffres négatifs.

Il n’y a eu aucun changement dans le portefeuille au cours du mois dernier. L’obligation EUR DS SMITH 16.09.15-22 2,25% a été remboursée de manière anticipée.

Le compartiment a réalisé un rendement non annualisé de 4,63% pour le mois de juillet.

Rapport trimestriel - Dierickx Leys Fund I Defensive klasse C

Rapport trimestriel sur la base des données du 30 juin 2022

Téléchargement

Engagement & Voting Policy - Dierickx Leys Fund I

Publication Engagement & Voting Policy sur la base des données du 10 décembre 2020

Téléchargement

Publication dividende - Dierickx Leys fund I Defensive classe C

Publication dividende DLF I sur 2021

Téléchargement

KIID - Dierickx Leys Fund I Defensive classe C

Informations essentielles (en néerlandais) pour les investisseurs sur la base des données du 14 juin 2022

Téléchargement

Rapport annuel - Dierickx Leys Fund I Defensive classe C

Rapport annuel (en néerlandais) sur la base des données du décembre 2021

Téléchargement

Rapport mensuel - Dierickx Leys Fund I Defensive classe C

Rapport mensuel (en néerlandais) sur la base des données du 31 juillet 2022

Téléchargement

Prospectus - Dierickx Leys Fund I Defensive classe C

Prospectus (en néerlandais) sur la base des données du 14 juin 2022

Téléchargement

Rapport semestriel - Dierickx Leys Fund I Defensive classe C

Rapport semestriel (en néerlandais) sur la base des données du 30 juin 2021

Téléchargement

Informations essentielles pour les investisseurs Informations essentielles pour les investisseurs

Ce document explique divers aspects du fonds, dans un langage simple et compréhensible. Les promoteurs de fonds sont dans l’obligation de vous remettre ce document avant que vous n’investissiez dans un fonds. Il doit fournir des informations concernant l’objectif et la stratégie de placement, les frais, les gestionnaires du fonds et le profil de risque.

Téléchargez le document Consultez les spécifications

Informations pratiques

Dépositaire : KBC Bank S.A.
Le prospectus, les statuts, le rapport annuel et le rapport semestriel les plus récents, ainsi que d'autres informations utiles concernant l'OPCVM peuvent être obtenus gratuitement en français auprès de l'établissement en charge du service financier, Dierickx Leys Private Bank S.A., Kasteelpleinstraat 44, 2000 Anvers (https://www.dierickxleys.be/fr/dierickx-leys-funds).
Des informations complémentaires concernant la politique de rémunération actuelle de la société de gestion, qui décrit le mode de calcul des rémunérations ainsi que l'identité des personnes chargées de les accorder (et donc aussi la composition du comité de rémunération), sont disponibles sur demande, sans frais, en version papier ou sur: https://www.cadelam.be/fr/remuneration-policy.
Les cours les plus récents des parts sont disponibles sur: https://www.dierickxleys.be/fr/dierickx-leys-funds et sur le site de Beama https://permafiles.beama.be/NAVpub_fr.pdf.
Ce fonds est soumis à la législation fiscale belge, ce qui peut affecter votre situation fiscale personnelle. Le traitement fiscal dépend de votre situation personnelle et peut changer à l'avenir. Pour plus de détails, veuillez consulter un conseiller.
La responsabilité de Cadelam S.A. ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de l'OPCVM.
Vous avez le droit d'échanger vos parts contre des parts d'un autre compartiment de l'OPCVM. Les frais éventuels se trouvent dans la section « Frais ». Vous trouverez plus d'informations sur https://www.dierickxleys.be/fr/dierickx-leys-funds.
L'actif et le passif des différents compartiments de l'OPCVM sont séparés. En conséquence, les droits des créanciers d’un compartiment sont limités à ce compartiment.
Ce document décrit une classe d'un compartiment de l'OPCVM, alors que le rapport (semi-)annuel est établi au niveau de l'OPCVM pour tous les compartiments. Il existe différentes classes pour ce fonds. Pour de plus amples renseignements, veuillez consulter le prospectus.
L'OPCVM Dierickx Leys Fund I est une sicav de droit belge qui répond aux exigences de la directive 2009/65/CE.

Également lors du premier contact, nous vous donnons des conseils ou des informations supplémentaires.

Profitez de notre plateforme en ligne sécurisée
Profitez de notre commerce du soir, même en vacances

Téléphonez-nous 03 241 09 99 Demandez-nous de vous appeler Passez au bureau

Si vous voulez en savoir plus sur l'investissement

Placements

Vous investissez en toute liberté, nous nous chargeons de vous conseiller

Lire plus

À propos de Dierickx Leys

Voir plus loin, c'est rentable pour votre patrimoine

Lire plus

Contactez-nous

Vous avez une question? Vous souhaitez des informations?

Lire plus